对冲基金公司艾略特（Elliot）收购Barnes&来宝以6.83亿美元交易

Barnes＆Noble将由Elliott Advisors（UK）Limited（Elliott）所建议的基金以每股6.50美元的全现金交易（包括承担债务在内）以每股6.50美元的价格进行收购。

埃利奥特（Elliott）收购了美国最大的零售书商Barnes＆Noble，此举是在2018年6月收购英国最大的零售书商Waterstones之后。交易完成后，Waterstones首席执行官James Daunt也将担任Barnes＆Noble的首席执行官，并将常驻纽约。

每股6.50美元的收购价比截至2019年6月5日的Barnes＆Noble普通股的10天成交量加权平均收盘价溢价43％，即截至当天有传闻称有可能进行交易。 。

与Elliott宣布的交易是由Barnes＆Noble董事会特别委员会进行的广泛战略替代审查的最终结果，该审查于2018年10月3日宣布。Barnes＆Noble董事会一致批准了该交易，并将交易推荐给Barnes＆Noble股东。Barnes＆Noble的创始人兼董事长伦纳德·里焦（Leonard Riggio）也已签署一项投票协议以支持该交易。

Barnes＆Noble为全美50个州的627个不同社区提供服务，在美国仍是第一大书商。Elliott力求建立坚实的基础，因为它解决了实体书零售空间所面临的重大挑战，并采用了在过去十年中成功解决Waterstones的模型。

交易完成后，Elliott将同时拥有Barnes＆Noble和Waterstones，而每个书商将独立运营，他们将共享一个共同的CEO，并从公司之间共享的最佳实践中受益。沃特斯通基于对商店资产的投资策略和当地书店团队的授权，已成功地恢复了销售增长和可持续盈利能力。在Daunt的领导和Elliott的领导下，对卓越图书销售的承诺将增强两家公司在瞬息万变的零售环境中成功应对的能力。

里乔（Riggio）说：“我们很高兴与沃特斯通（Waterstones）的所有者埃利奥特（Elliott）达成了这项协议，多年来我一直很钦佩书商。考虑到他们在书店市场上取得的成功，我相信他们非常适合在未来许多年内改善和发展我们的公司。我也相信詹姆斯·达恩特（James Daunt）具有领导这个伟大组织所必需的领导能力和经验。我将尽一切努力帮助他使过渡顺利。成为Barnes＆Noble的领导者已有54年之久，我有幸与世界各地的图书销售界最优秀的人才一起工作，其中包括在我们的商店工作的伟大的商店经理和书商。正是这些使Barnes＆Noble成为美国最著名的零售商。我也要感谢整个出版界，多年来与我们建立了良好的关系，并感谢许多提供重要服务的供应商。最后，对我们成千上万的优秀客户和会员来说，荣幸地为他们提供服务。”

Daunt补充说：“我非常期待与Barnes＆Noble的书商合作。全世界的实体书店都面临着来自在线和数字化的可怕挑战。我们可以通过投资来满足这些需求，并且更加有信心能够利用这两家伟大公司无与伦比的售书技巧。作为一个选择书籍的地方，并且出于纯粹的访问乐趣，我们知道一家好的书店是无与伦比的。我感谢Riggio先生的信任，也感谢Elliott对支持Waterstones以及现在的Barnes＆Noble的持续转型所做的承诺。”

Elliott的投资组合经理兼欧洲私募股权主管Paul Best补充道：“继去年我们对Waterstones的投资之后，我们对Barnes＆Noble的投资表明了我们的信念，即读者继续珍视一流书店的经验。我们要感谢创始人兼董事长伦纳德·里乔（Leonard Riggio）及其团队为创建美国领先的书店公司所做的贡献。我们期待与James Daunt和Barnes＆Noble社区的读者，会员和书商合作，共同开启令人兴奋的新篇章。”

该交易受惯例成交条件的制约，包括获得监管机构和股东的批准，预计将于2019年第三季度完成。合并协议规定要通过合并结构完成收购。但是，双方希望通过使用要约结构来修改协议，从而将完成交易的时间缩短数周。