监管监督使百慕大处于领先地位

由于一些离岸司法管辖区最近才开始引入实益拥有权登记册，因此有人可能会说，拥有自己的登记册已有70多年了，百慕大一直处于领先地位。现在，随着全球监管和透明度要求的提高，百慕大完全有能力证明其住房状况良好。

百慕大政府和百慕大金融管理局一直密切关注并关心谁在百慕大经商。

“这一直是百慕大作为国际金融中心的整个过程的标准操作程序，”泰勒斯（Taylors）公司和金融业务合伙人阿里安·韦斯特（Ariane West）说。

她说，尽管其他离岸司法管辖区不得不加强监管制度，但对于BMA而言，更多的是坚持最高标准和最佳实践的承诺。近年来，这意味着要紧跟国际倡议（如CRS），与美国政府签署FATCA协议以及签署BEPS倡议所驱动的所有最新要求。2016年4月，该岛成为《多边主管当局协议》的第33个签署国，该协议可自动交换企业缴纳的收入和税款的国别报告。

韦斯特在评论BEPS规定时说，成为签字国仅反映了“我们正在进行的运营方法”。

“我们将始终遵循市场上的最高标准，因此签署该协议确实是该课程的标准。我们努力成为一个具有适当水平的法规并遵守全球最佳实践的司法管辖区。世界上一些最大的保险公司都设在这里，如果我们不是一个享有盛誉的辖区，并且具有适当的治理水平，透明度和监管稳定性，那么情况就不会如此。

“对我们来说（适应全球法规的期望）不是沧海一粟，而仅仅是对成为我们可能成为的最佳司法管辖区的持续承诺。”

作为其中的一部分，BMA和百慕大政府将继续致力于确保百慕大反洗钱框架通过不断审查和采用监管制度内的最佳做法来履行其义务。

“在应用持续监督功能方面，当今对金融监管机构的需求大大增加。他们收集的数据的频率和大小是很大的。需求不断增加，交易变得越来越快，越来越复杂，这是与市场同步的问题。”

关于特定行业的计划，在投资基金部门和保险部门，BMA努力采取“智能监管”的方法。

无论何时，它都希望确保现行法规能够解决关键问题，包括法规遵从性以及谁在管辖范围内运营。

韦斯特说，与此同时，BMA必须确保该行业拥有适合特定目的并满足投资经理需求的产品。

“在投资基金领域，我们引入了新类别的免税基金，它们正试图将重点放在适当的监管方法上。例如，如果某人是美国证券交易委员会（SEC）监管的经理，那么有A类豁免基金可以通过允许美国经理从百慕大的更有效监管流程中受益，从而利用其在岸监管监督。

“此外，在保险和ILS行业中，“偿付能力指令II”的等效性也是百慕大当局的重点。随着该行业的不断发展壮大，产品种类也随之增加。BMA密切注意这一点，确保他们掌握如何使用不同的车辆，不同类别的许可证等，并有效地监管它们。 West解释道。

人们经常忽略的是，百慕大实际上是近50年前创建对冲基金的先驱管辖区，其在该领域的地位一直持续到1990年代。

在过去的20年中，开曼群岛崛起，但百慕大在为投资基金业提供服务方面拥有悠久的历史。

“当时，也许开曼群岛被认为提供了更加用户友好的产品，的确，开曼群岛已成为对冲基金的杰出司法管辖区，但我要说百慕大提供的服务非常可比。对于任何对百慕大感兴趣的人来说，基金产品都是一样的。

“的确，我们的一些基金经理客户之所以选择百慕大，是因为其地理位置，到百慕大不到两个小时的车程。他们希望对司法管辖区具有这种可及性。百慕大为何很自然地适合另类基金经理，但有很多原因，但就提供直接投资基金产品而言，我们可以满足开曼群岛或任何其他离岸司法管辖区的经理的需求。”西方。

这里有一些从众心理。尤其是初创企业管理者只是假设他们应该设立开曼基金，因为其他所有人都这样做，但是在相同的基础上，两个司法管辖区之间的区别很小。实际上，从成本角度来看，百慕大的票价要好一些。

“这里的几个服务提供商使用隔离帐户公司（SAC）结构提供了一个新兴的经理平台解决方案。对于希望启动并运行并建立几年业绩记录的经理来说，SAC平台是一个非常有吸引力的选择。

“我们也有能力让少于20名投资者的较小型基金作为私人基金运作，不受《投资基金法》的监管。只有在他们达到一定的门槛后，管理人才需要注册并申请豁免的基金身份或获得BMA的授权。” West说。

她说，在过去的七，八年里，人们对投资基金的领域有了新的关注。因此，2012年对《投资基金法》进行了重新评估。

“我们在与市场进行沟通方面迈出了巨大的步伐和努力，向管理人员询问离岸司法管辖区的需求，而这次咨询产生了立法举措，以创建简化的免税资金类别，并引入了LLC立法。韦斯特补充说：“这是非常依据特拉华州法规制定的，因此我们能够为管理人员提供与其特拉华州陆上有限责任公司车辆并驾齐驱的产品。”

她确认百慕大非常渴望在该辖区的另类基金经理中保持兴趣。

“我们一直在追求等同于AIFMD的地位，这一地位仍在持续。目前由欧盟委员会处理，但我们已经制定了必要的立法以建立等效制度。如果事态发展，我们将准备进一步提高百慕大作为住所资金管辖权的吸引力。”韦斯特总结说。