RPA技术和AI将增强对冲基金客户关系

对冲基金经理寻求从头到尾自动化投资管理生命周期时，比以往任何时候都更加依赖其技术合作伙伴。随着MiFID II等法规即将来临（于2018年1月3日生效），特别是欧洲公司将需要解决其IT基础架构中的空白，以确保他们尽可能无缝地适应法规。如下所述，机器人技术和人工智能可以解决在这种复杂的监管环境中管理数据的许多复杂性。

今年3月，Eze软件为Eze OMS发布了一项新的Trade Importer功能，以提高导入Excel中捕获的交易的能力，并提供完全集成的交易前合规性和头寸检查功能。1月份，Eze Software改进了其对账摘要汇总仪表盘，用于投资组合会计，向用户提供按经纪人和基金的对账状态的每日摘要，对按经纪人和货币对账的未对账现金余额一目了然的视图以及对数据进行排序的能力。

此外，它还添加了IDC Remote Plus数据提要。这意味着用户现在可以下载全球财务数据，以为所有安全类型，基准收益下载和公司操作定价。

David Quinlan是Eze Software EMEA地区的执行董事总经理。在谈到公司的研发重点时，他说，最大的推动力是采用过去20年中已建立的所有技术，并将基础业务逻辑迁移到新的基于云的平台上。

昆兰说：“我们并没有按照管理者的流程来改变世界，但是我们要改变的是他们部署该技术的方式。如今，运行IT供应商系统仍需要大量基础架构投资（服务器，物理硬件，主机托管等）。

“我们认为这个行业已经成熟，可以逐步成熟到部署这些云的系统。它们在各个行业中激增，但在我看来，基金管理行业的采用速度有些慢。”

他说，这样做的目的是继续推动业务发展，以使客户更轻松，更便宜地部署技术。

谈到平台，埃里克·伯恩斯坦（Eric Bernstein）是Broadridge投资管理解决方案总裁。他说，与同类最佳模型相比，采用最佳方法支持基金管理活动可以节省大量成本。客户可能拥有EMS，PMS，OMS，数据仓库解决方案，实时风险系统；将所有这些系统整合在一起非常棘手。

“使用我们平台的组织会从我们那里进行升级，以确保他们使用的是最新，最出色的产品。它们既节省了成本，又节省了工时并降低了运营风险。” Bernstein解释说，并补充说新的组件将不断引入平台。

“目前，风险管理工具是我们关注的重点领域。另一个重要领域是数据管理。我们有一个数据管理产品，位于我们的域内，可以捕获资产和证券的条款和条件以及价格。存储条款，条件和价格是一回事，而拥有可以分析数据点并将AI功能引入数据管理的异常管理解决方案则是另一回事。

Bernstein确认：“我们关注的最后一件事是在订单生成方面，使用户能够轻松流畅地以交叉资产的方式生成订单。”

今年6月，彼得·萨尔瓦奇（Peter Salvage）加入纽约梅隆银行（BNY Mellon），担任对冲基金服务全球主管的新职位。在此之前，他曾在SS＆C Technologies对冲基金服务公司担任董事总经理。作为发展BNY Mellon对冲基金服务业务任务的一部分，Salvage将参与整个企业范围内向市场提供全面解决方案的交付。

他认为，与即将发生的情况相比，最近几年的技术影响是有限的。Salvage说，真正的飞跃将在未来几年内随着机器学习和人工智能的广泛使用而出现，因为每种技术都将离开验证阶段并投入生产。

“我们将看到成本和错误率下降，交货时间加快。Salvage评论说：“我们将看到对中层和后台的大数据进行有意义的挖掘，并获得对运营绩效和投资者行为的真实见解。”

BNY Mellon正在从金融科技中汲取灵感，以支持其对冲基金客户。其新的数据传送平台Nexen可更快，更灵活地向客户端传送数据，并以先进的以用户为中心的设计显示结果。

“客户将能够看到一切，从实时监控我们的交付绩效和结算率到有关其投资者基础的人口统计信息。我们在客户的日常运营中拥有大量数据，我们将通过显示工具来告诉客户这意味着什么。对于利用我们的管理，主要托管和资本市场服务能力的对冲客户而言，这是有好处的。

“我们正在设计与客户一起工作的整个客户体验。BNYM过去几年建立的全球创新实验室为我们带来了许多新的活力。

“与领先的金融科技公司直接合作也是我们战略的关键部分。Nexen将类似于对冲基金中后台的App Store。我们计划为客户提供行业内的一系列技术，而不仅仅是BNYM开发的服务。”

较早时，曾提及法规。中间和后台团队必须在内部或依靠第三方来组织和清理数据以保持一致性的庞大数据点和各种各样的报告，这是巨大的。

可以引入任何自动化的方法来减轻此任务的负担，这一点将受到欢迎。

Confluence是一家专门致力于通过Form N-PORT等法规为客户提供支持的公司。监管报告解决方案全球负责人Thomas Pfister表示，由于每个月都会提交成千上万的报告，因此机器学习和机器人过程自动化（RPA）确实可以发挥作用，以帮助缓解这些报告挑战。

当被问及在确定什么样的尖端技术来处理这些报告任务时经理应该寻找什么时，Pfister提供了以下想法：“首先，它应该将实际的可交付成果与数据分开，这样您就不会在下游引入多余的流程和复杂性。如果将这两种技术分开，则您将有巨大的机会优化下游业务流程。

“我要寻找的第二个关键特征是一个平台，它将所有员工和我的外部利益相关者集成到相同的操作环境中。因为诸如N-PORT表格之类的法规要求从组织内部和外部各方获取信息，所以您需要一种方法来将所有这些放在一起进行快速审查，并以直接的方式进行所有必要的报告活动。

通过电子邮件发送电子表格附件以提高组织效率的想法已不再适用于当今的法规环境。

“此外，您还需要一个能够提高效率并能够适应新法规要求和对现有法规进行更改的系统。两者都以指数级增长，现有法规也在变化，因此您需要一个能够同时发展的灵活系统。”

将更高的自动化程度引入中端和后台的好处之一是，它将允许基金经理简化其数据管理工作流程，并开始使用一致的数据重用于其他任务：例如Form-PF的报告，附件IV，CPO-PQR等。

普菲斯特（Pfister）同意，管理人员的业务流程应具有一定的可重用性。“如果您每个月都要提交N-PORT，它将使CPO-PQR之类的其他表格变得更加容易，而PF表格将变得更加容易，因为它们将共享许多相同的数据点。基金经理不需要单独解决这些问题，他们将能够使用正确的技术采取更具战略性的方法，” Pfister建议。

Broadridge的Bernstein确认RPA是下一个重点领域，并确认该领域的一些试点工作已经在进行。处理对帐，数据和错误处理等。将对机器人进行培训，使其成为Broadridge业务中人性的延伸。

他说：“这样做的目的是将平凡的工作从管理者手中夺走，让他们专注于管理资金。展望未来，我们认为机器人可以以相同的方式使我们作为一个公司受益。这将降低我们在管理和维护客户方面的总拥有成本，并使我们能够将节省下来的资金转嫁给我们的客户。

“我们认为，这将使我们的员工有时间专注于更复杂的任务，从而改变与客户互动的方式，”伯恩斯坦建议。

最后，纽约梅隆银行的救助计划说，一种令人兴奋的趋势正在出现，与资产流量数据有关。BNY Mellon正在使用数据挖掘来检查作为大型托管人可以访问的大数据及其与对冲基金的相关性。

“数据告诉我们流量何时何地流入和流出对冲空间。对冲基金可以利用这些数据对自己进行基准测试，并寻找机会筹集本可以通过的资金。

“另一个领域是和解。在我们的行业中，协调一致的不同数据视图需要付出很多代价。我们正在尝试使用机器人技术和机器学习来自动化这些任务。该算法可以研究历史休息数据并了解导致休息的模式。可以部署它来告诉我们确切的原因，然后将其直接发送给修复它们的团队。Salvage总结说：“我们发现准确率令人印象深刻，并且比我们预期的要好。”

随着技术的发展成为以AI和RPA为重点的资产所有者和服务商都可以发现自己腾出了宝贵的时间来发展自己的业务并改善与客户的关系。

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